2022信托行業現狀分析 部分信托公司探索養老信托產品

• 2022年9月29日 HuangWenYu來源：百度百科 信托業協會 中研報告 485 25
• 繁體

信托是委托人基于對受托人的信任，將其財產權委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或特定目的，進行管理和處分的行為。

信托的概念

隨著國內人口老齡化的加劇，人們對養老金融產品的需求也日益旺盛。信托公司基于制度功能、金融功能和資源稟賦，開展養老信托具備特有的業務優勢。部分信托公司立足行業現狀，積極探索實踐養老信托業務的創新發展。但需要注意，國內養老信托業務仍存在一定的不足。

信托是委托人基于對受托人的信任，將其財產權委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或特定目的，進行管理和處分的行為。

信托是一種理財方式，也是一種特殊的財產管理制度和法律行為，同時又是一種金融制度;與銀行、保險、證券一起構成了現代金融體系。信托業務是一種以信用為基礎的法律行為，一般涉及三方面當事人，即投入信用的委托人，受信于人的受托人，以及受益于人的受益人。

根據中研普華產業研究院發布的《2022-2027年中國信托行業市場全景調研與發展前景預測報告》顯示：

信托業在2008-2017年十年間的高速發展階段，主要業務是產品化、剛兌化的“融資類信托+通道信托”，主要功能是發揮私募投行功能。這種發展模式彌補了當時融資金融體系的不足并契合了金融創新的需求，具有客觀的市場基礎和政策空間，但同時也帶來了巨大的風險隱患，注定不可持續。

隨著“資管新規”和“兩壓一降”監管政策的出臺，信托業自2018年開始不得不進入轉型發展的艱難調整時期。調整是三方面的，即“壓舊”、“規范”和“增新”。“壓舊”是壓降舊模式下的融資類信托和通道信托業務，“規范”是按照資管新規要求規范資產管理業務，“增新”是開拓符合信托本源功能的新業務。

2022信托行業現狀分析

如前所述，經過2018-2021四年間調整，信托業務的功能和結構已經發生了深刻變化，舊的發展動能日益衰減，新的發展動能日益增強，信托業轉型發展日見成效，新發展起點逐步顯現，主要體現為本輪調整的兩個主旋律內在結構富有成效的此消彼長上。

我國信托業務收入近年來整體呈上升走勢，2021年達到868.74億元，同比增長0.5%，信托業務收入占比也隨之逐漸提高，從2017年的67.62%提升至2021年的71.92%。

2018-2021年，我國信托全行業資本實力持續增強，風險抵御能力不斷提升。2021年底，我國信托全行業固有資產8752.96億元，較上年增加504.6億元，同比增長6.12%，相比2017年四年間總計增長33.04%。

根據《信托公司管理辦法》規定，信托公司每年應從稅后利潤中提取5%作為信托賠償準備金，用于賠償信托業務損失的風險準備。截至2022年一季度，我國信托行業賠償準備規模為350億元，占全行業資產余額僅0.17%。資管新規后去通道、去嵌套，行業資產規模開始下降，截至2021年中國信托業資產規模為20.55萬億元，2022年一季度達20.2萬億元。2022年上半年，信托業違約涉及金額最高的行業為房地產，占比高達81.83%;其次是工商企業，占比15.14%。

2017年以來信托行業營收較為穩定，保持在1200億元左右，2021年中國信托業經營收入為1207.97億元，同比減少1.64%。2021年我國信托業利潤總額為601.67億元，較2017年減少222.44億元。

信托來源發生實質變化，單一資金信托加速下降、集合資金信托穩步增長、管理財產信托快速增長。根據中國信托業協會發布的《2021年4季度末信托公司主要業務數據》，截至2021年底，上述三項信托規模分別為4.42萬億、10.59萬億、5.54萬億，同比變動幅度分別為-28.00%、4.10%、32.53%，占比分別為21.49%(比上年末下降8.45%)、51.53%(比上年末提高1.89%)、26.98%(比上年末提高6.56%)。

在信托管理功能上，2018-2021年間，主動管理信托呈現持續上升趨勢，事務管理類信托呈現持續下降趨勢，但無論是主動管理信托還是事務管理類信托，其內部結構也在持續發生分化，主動管理信托中的融資類信托加速下降，投資類信托則持續上升，事務管理類信托中的通道信托加速下降，而服務信托則快速上升。

盡管在過去十年中，尤其是在疫情時期，信托行業對于技術的依賴程度越來越高，但從行業核心來看，該行業仍然是一個高度以人為本的行業。獨特的體驗和服務將成為各大信托間的重要競爭手段，因此信托需要充分把握這一點，確保客戶可以獲得最好的服務和體驗。

中研普華利用多種獨創的信息處理技術，對市場海量的數據進行采集、整理、加工、分析、傳遞，為客戶提供一攬子信息解決方案和咨詢服務，最大限度地降低客戶投資風險與經營成本，把握投資機遇，提高企業競爭力。想要了解更多最新的專業分析請點擊中研普華產業研究院的《2022-2027年中國信托行業市場全景調研與發展前景預測報告》。

• 相關深度報告REPORTS

  

  2022-2027年中國信托行業市場全景調研與發展前景預測報告

  信托是委托人基于對受托人的信任，將其財產權委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或特定目的，進行管理和處分的行為。本報告利用中研普華長期對信托行業市場跟蹤...

  查看詳情

延伸閱讀

推薦閱讀

猜您喜歡