國內電解鋁表觀消費量 2023國內電解鋁產能規模分析

• 黃江 2023年10月27日 來源：新浪 396 19
• 繁體

國內需求領域分布方面，我國電解鋁需求端主要是建筑地產以 及交通運輸行業。需求領域主要有建筑地產、交通運輸、電力、消費品、機械以及 其他，分別占比 26%、24%、13%、12%、12%、13%。

國內電解鋁產能天花板預計在4500 萬噸左右。當前電解鋁產能規模已接近天花板指標，新增產能逐步減少。數據統計,目前云南有11家在產電解鋁企業,電解鋁建成總產能達546萬噸。受去年四季度以來省內電力供應緊張疊加今年干旱影響,云南電解鋁企業先后多次減產,合計減產規模達200萬噸。

2023國內電解鋁產能規模分析

國內電解鋁表觀消費量持續上升，建筑地產、交通運輸領域占比約 5 成。國 內需求量方面，電解鋁表觀消費量連續 3 年上升，2022 年消費量為 4035 萬噸， 同比上升 1.18%。國內需求領域分布方面，我國電解鋁需求端主要是建筑地產以 及交通運輸行業。需求領域主要有建筑地產、交通運輸、電力、消費品、機械以及 其他，分別占比 26%、24%、13%、12%、12%、13%。

近期云南地區持續干旱，帶動當地電解鋁開工率持續走低。從降雨量的情況 來看，1-4 月云南省昆明市累計降雨 8.3Mm，遠低于 2022 年 103.20 mm 以及 2021 年 81.90 mm。文山方面，截至 2023 年 5 月 21 日，麻栗坡縣降雨量為 122.73 mm，低于去年同期。受降雨量偏低影響，云南省電解鋁產能利用率近期持續偏低 運行，截至 2023 年 3 月，當地電解鋁開工率約為 68.05%。

當前云南主要水庫站水位偏低且承擔西電東送任務，電解鋁行業預計用電偏 緊。從當前溪洛渡水庫站的蓄水量情況來看，截至 2023 年 5 月 22 日，溪洛渡水 庫站的蓄水量約為 56.24 億立方米，較去年同期下降 33.2%。此外，云南省承擔 了對于廣東、廣西等省份的西電東送任務，2022 年云南省西電東送電量約 1436.48 億千瓦時，占全省總發電量的 38.3%。若云南省降水持續偏少，則或將對當前電 解鋁產業帶來一定影響。

受云南降水不足影響，電解鋁行業當前減產規模約 120 萬噸。從目前已減產 的規模來看，截至 2023 年 4 月底，國內電解鋁行業已減產規模約為 119.7 萬噸， 其中云南省減產規模約為 67.2 萬噸，占全部減產規模的半數以上。從目前待減產 的規模來看，2023 年預計還將有 20 萬噸減產。

2023 年全年預計總復產規模約 355.7 萬噸。根據百川盈孚統計，2023 年全 年預計電解鋁行業將有 355.7 萬噸產能復產，截至 2023 年 4 月底，當前已復產 產能約 98 萬噸，尚存 257.7 萬噸產能需復產。

全年新增投產產能 177.7 萬噸。根據百川盈孚統計，2023 年全年新增產能約 177.7 萬噸，截至 2023 年 4 月底，新產能中約 23.2 萬噸已實現投產，其中包括 甘肅中瑞鋁業有限公司 11.2 萬噸、內蒙古錫林郭勒白音華煤電有限責任公司鋁電 分公司 6 萬噸以及貴州元豪鋁業有限公司 6 萬噸先后于 2023 年 1 月投產。全年 已建成待開工產能規模約 154.5 萬噸。

根據中研普華研究院《2022-2027年中國電解鋁行業市場深度調研及投資策略預測報告》顯示：

國內電解鋁能源結構逐步改變，水電鋁占比將逐步提升。從 2019 年的電解鋁產能結構來看，當年的電解鋁產能結構中，火電(自備電廠)、火電(網電)水 電、其他能源的產能占比分別為 65%、21%、10%以及 4%。根據安泰科預測，截 止十四五末，國內的電解鋁產能結構中，火電(自備電廠)、火電(網電)水電、 其他能源的產能占比將分別達到 54%、22%、19%以及 5%。國內水電鋁的產能 占比預計將逐步提升。

水電鋁開工率波動較大。從云南省電解鋁行業的開工率情況來看，從 2016 年 6 月至今云南省電解鋁行業開工率最高達 99.81%，最低為 58.15%，開工率波動 水平相對較大。主要原因為在云南省的電力結構中，水電的占比相對較大，受當 地豐枯水期因素影響，其電解鋁行業開工率水平相較其他省份波動更加劇烈。

火電鋁二氧化碳排放量明顯高于水電鋁。在電力環節，火電鋁碳足跡遠高于 水電鋁，火電生產 1 噸電解鋁釋放約 11.2 噸二氧化碳，水電生產 1 噸電解鋁釋放 二氧化碳幾乎為 0。在電解環節，使用火電與水電生產 1 噸電解鋁均釋放約 1.8 噸 二氧化碳。全過程生產 1 噸電解鋁，火電釋放 13 噸二氧化碳，水電釋放 1.8 噸二 氧化碳，火電釋放量為水電的 722.22%，水電鋁的應用有望減小企業在碳排放方 面的壓力。

2023年國內電解鋁產量

2023年云南全年電解鋁產量或在385萬噸，同比下降8.3%，同時預計國內電解鋁全年產量或同比增長2.6%至4110萬噸，增量主要來自廣西、四川等地復產，以及貴州、內蒙古、甘肅等地新增產能釋放。不過，以上數據基于云南、貴州的復產節奏在理想范圍內，沒有考慮到其他“黑天鵝”事件，若下半年四川、貴州等地再度出現大規模電力不足，則將嚴重影響全年的產量預期。

“三支箭”落地，地產復蘇有望拉動建筑用鋁提升。自 2020 開始，由于疫情的沖擊，國內建筑業受到較大影響，建筑地產行業是國內電解鋁需求最大的行業， 2023 年 1-3 月需求量占比近 26%。2022 年底，國家相繼出臺了三個涉及信貸、 債券、股權三方面的政策，合力改善房地產企業融資環境，預計 2023 年國內地產 行業將有所復蘇。

2023 年地產數據有所改善，竣工面積增速轉正。從往年新開工面積以及滯后 三年的竣工面積的變動情況來看，二者變動方向的同步程度相對較高，2010 年至 今僅 2020、2022 年受外界原因導致變動方向不一。從地產新開工、竣工、銷售 面積的同比增速來看，2023 年 2 月中國房屋竣工面積已率先轉正，4 月竣工面積 同比增速約為 18.8%，受益竣工端改善，地產用鋁預期將有所增長。

政治局持續要求做好保交樓、保民生、保穩定工作。自 2022 年 7 月以來， 國內政治局會議持續要求穩定房地產市場。2023 年 4 月，國家提出推動建立房地 產業發展新模式，推進公共基礎設施建設，規劃建設保障性住房。并要求做好保 交樓、保民生、保穩定工作，促進房地產市場平穩健康發展。預計國內地產竣工情 況將持續改善。

新能源汽車行業快速發展，新能源車整備質量更大。新能源汽車銷量方面， 國內新能源汽車銷量快速增長，2021 年、2022 年國內新能源汽車銷量分別達到 352 萬輛與 688 萬輛，2021、2022 年同比增速達 157.5%與 95.6%。汽車整備質 量方面，同一款車型，新能源車型的質量均高于傳統燃油 車型，質量提升 10%到 20%不等。以長安 UNI-V 為例，純燃油版整備質量 1400 千克，新能源版 1680 千克，新能源版質量相比燃油版提升 20%。

根 據 DuckerFrontier 的數據，2022 年電池動力汽車(BEV)單車用鋁量達到 631 磅， 非純電動車(Non-BEV)單車用鋁量 464 磅，新能源車單車平均用鋁量 471 磅， 新能源汽車對鋁的需求剛性較強。DuckerFrontier 預測新能源車單車用鋁量有上 漲趨勢，根據預測結果，2026 年新能源車平均用鋁量將達到 514 磅，相比于 2022 年平均用鋁量將提升 9.13%，預計進一步加大新能源汽車市場對電解鋁的需求量。

預期 2030 年國內新能源汽車用鋁總量達 448.8 萬噸。近年來國內汽車銷量 基本穩定，新能源汽車滲透率快速提升。假設 2023-2030 年國內汽車銷量保持 1% 的增速，新能源汽車 2030 年滲透率達 55%，且純電電動車占比在 80%。采用 DuckerFrontier 預測數據，則預期 2030 年國內新能源汽車耗鋁量約為 448.8 萬 噸。

《2022-2027年中國電解鋁行業市場深度調研及投資策略預測報告》由中研普華研究院撰寫，本報告對該行業的供需狀況、發展現狀、行業發展變化等進行了分析，重點分析了行業的發展現狀、如何面對行業的發展挑戰、行業的發展建議、行業競爭力，以及行業的投資分析和趨勢預測等等。報告還綜合了行業的整體發展動態，對行業在產品方面提供了參考建議和具體解決辦法。

• 相關深度報告REPORTS

  

  2022-2027年中國電解鋁行業市場深度調研及投資策略預測報告

  電解鋁研究報告對電解鋁行業研究的內容和方法進行全面的闡述和論證，對研究過程中所獲取的電解鋁資料進行全面系統的整理和分析，通過圖表、統計結果及文獻資料，或以縱向的發展過程，或橫向類別...

  查看詳情

延伸閱讀

推薦閱讀

猜您喜歡